私募股權基金（PE）的募集與運作

課程收益

2 全面掌握PE的投資邏輯與組織形式

2 全面掌握PE的盈利模式與產品設計

2 全面掌握PE募集的9大流程和14大投資流程

2 全面掌握資管新規對PE的9大影響

2 全面掌握并購基金運作模式

2 全面掌握產業投資基金運作模式

2 全面掌握股權投資協議的3大核心內容

2 全面掌握PE投資風險控制體系

2 通過大量案例分析來講解私募股權基金的募集與運作

課程對象：公司股東、董事長/副董事長、董事、監事、經理/副經理、董事會秘書、投資總監、風控總監、財務總監、審計總監、投資經理、風控經理、財務經理、審計經理、證券事務代表/IRM人員、項目經理、風控人員、財務人員、審計人員、公司其他管理人員；投行人員、會計師、律師、資產評估師；資產管理機構人員、政府從業人員、金融機構從業人員、財務顧問機構人員、資本愛好者等

課程特色：實戰派風格、針對性強、追求“落地”文化

課程大綱

模塊一  PE的投資邏輯與組織形式

n PE的概念及其特征

n PE的種類及其匹配

n PE的投資邏輯

n PE的組織形式及其選擇

【案例分析】

模塊二  PE的盈利模式與產品設計

n GP是否要出資

n GP如何出資

n 管理費如何收取

n 收益如何分配

n 基金產品設計的6個方面

n 基金產品設計的4種模式

【案例分析】

模塊三  PE募集流程與投資流程

n PE的9大募集流程

n PE的14大投資流程

【案例分析】

模塊四  資管新規對PE的9大影響

n 合格投資者問題

n 投向的合規問題

n 結構化產品的杠桿問題

n 產品推介中的保底收益問題

n 運作中形成“資金池”問題

n 關聯交易問題

n 運作中策略變動問題

n 信息披露與風險提示問題

n 退出問題

【案例分析】

模塊五  并購基金

n 并購基金的種類

n 并購基金的運作模式

n 并購基金的5大投資要素

n 并購基金的退出方式

【案例分析】

模塊六  產業投資基金

n 公共投資者主導模式

n 財務投資者主導模式

n 專業投資者主導模式

n 產業基金的方案設計

【案例分析】

模塊七  股權投資協議的3大核心內容

n 投資意向書（Termsheet）

? 什么是投資意向書

? 投資意向書的作用

? 投資意向書的效力

? 投資意向書的核心條款

n 投資先決條件條款

? 陳述與保證條款

? 交割條件條款

n 投資協議10大核心條款

? 投資金融工具條款 

? 投資估值條款 

? 反攤薄條款 

? 分期投資條款 

? 公司控制權的競取條款 

? 管理層的肯定性和否定性條款 

? 回購權 

? 共同賣股權 

? 強賣權

? 清算優先權 

【案例分析】

模塊八  PE投資風險控制體系

n PE投資存在的6大風險

n PE項目選擇風險控制

n PE項目管理風險控制

n PE單個項目風險控制

【案例分析】