<ul id="8eaoi"></ul> 對象
1、擬上市或已上市企業董事長、總經理、副總經理、董事會秘書、董事、監事、獨立董事、總會計師、財務總監、企業法務總監、上市辦公室主任等中高層決策者； 2、銀行、證券、期貨、保險、基金、 投行等金融機構的決策者及高級管理者； 3、會計師事務所、律師事務所等金融投資中介服務機構的董事長、總裁等決策者； 4、其他有志于從事風險投資與資本運營管理工作的各界人士。
目的
1、了解公司上市的意義與作用，掌握IPO的財務準備以及財務要點； 2、全面掌握企業IPO發行上市步驟，提高IPO法律合規意識，加強IPO中的財務、稅務處理能力； 3、熟悉IPO上市流程以及流程中會產生的各類問題，公司相關業務部準備工作； 4、IPO項目商業模式創新與投融資相關的業務協同問題，各部門應重點關注的風險事項； 5、了解上市融資額度思考，選擇合適企業自身的IPO方式；掌握準上市公司戰略與市值管理體系，幫助企業解決上市過程中可能面臨的實際問題，從而降低企業上市成本； 6、全面掌握中小企業轉型上市融資 “戰略篇、財務篇、稅務篇、法務篇、結合篇”五大系統與相關案例分析； 7、 加入財務總監董秘俱樂部，與全國各行業擬上市公司董秘、財務總監深入交流，構建高端人脈，探討資深董秘和財務總監的多年工作心得； 8、 多方位接觸優秀投行、券商、律師
內容
【課程模塊】
一、IPO上市高級實操：戰略篇
資本頂層設計：項目戰略布局、商業模式創新、盈利模式設計、IPO上市選擇與準備、IPO業務盡調與經營部門協同、上市股權激勵安排等。
(一)、宏觀經濟形勢與資本市場
1、最新國際經濟形勢與IPO國內宏觀經濟
2、IPO概述、企業渠道融資與國際IPO市場趨勢
3、資本的力量：中國資本市場40年、國內IPO市場與當前資本市場的現狀與趨勢
4、資本市場改革與IPO最新趨勢：IPO和再融資、流動性調整、動態市盈率、新經濟等
5、新時代下的企業競爭格局、供給側結構性改革與資本市場改革方向
6、IPO從嚴審核常態化監管、新股發行及新三板轉板政策解讀
7、當前最新資本金融政策：科創板、資本新政與資產新規等
8、國內產業資本政策與經濟熱點分析、IPO市場的制度性及投資機會
9、企業上市路徑的選擇與企業價值再造
(二)、資本戰略與產業運營
1、產品經營與資本運作：資本運作的重要性、資本運作的難點
2、企業戰略與IPO資本戰略
3、企業頂層設計：三類盈利模式（產品盈利、資本盈利、金融盈利）設計
4、企業頂層設計：三項目戰略布局，生存、孵化、資本投資戰略
5、價值融資與資本盈利、大數據融資與平臺融資戰略、七大管理體系的打造
6、IPO的大勢與行業生態、IPO上市的整體規劃的重要性
7、當前IPO發行審核的變化與趨勢
8、企業戰略與資本戰略：IPO戰略經典案例分析
9、產業運營模式：華夏幸福產業新城、長江高科產業園、58小鎮
10、產業園運作：投資、規劃、建設、運營實操模式-產業園規劃、產業園模式、項目運營體系、產業投資模式、產業園融資模式、產業園招商模式、產業園上市路徑、產業選擇。（案例）
(三)、商業模式創新與盈利模式設計
1、產業地產商業模式、互聯網商業模式與金融商業模式
2、產業地產商業模式創新與盈利模式設計
3、產業壁壘和盈利模式戰略
4、新時代·新經濟商業模式創新：IPO新金融·新實業；
5、共享經濟IPO“價值型”商業模式
6、產業結構、低利潤行業盈利模式
7、創造顧客及營銷思維突破之盈利模式
8、基于產品價值系統三種盈利模式
9、產品價值盈利設計:
創新領先、稀缺資源、解決方案、渠道再造、價值再造
10、產業地產IPO持續盈利要求：五維產品復合盈利、產品跨界盈利、大數據盈利模式設計（案例分析）
(四)、IPO上市選擇與準備
1、IPO意義與作用
⑴上市感悟、什么是IPO？
⑵上市能給企業帶來什么、上市的五大意義:
①過分依賴銀行和融資渠道單
②“資本溢價”造就的財富
③IPO抗擊風險能力大大增強
④企業上市對利益相關者的好處……
⑶上市的主要作用與六大價值
①企業上市與資本運作是企業的戰略命題
②通過資本市場，公司發展進入高速通道
③完善治理結構、建立品牌、股票證券化、聚集人才……
④上市對企業或企業家們所帶來的“挑戰”……
⑷企業IPO，蜜糖還是毒藥?
①價值被低估，是選錯了人家還是投錯了胎?
②維護費用高昂，想說愛你不容易
③監控繁瑣，處處暗礁
④面向公眾影響靈活性，為了上市出賣自由
2、企業上市幾個問題
⑴過程——工作內容——注意事項
⑵IPO過程的主要報告
⑶報告項目——詳細說明
⑷政府相關部門證明文件
⑸企業上市的最佳時間
⑹企業不同階段的管理效果比較
⑺IPO上市的費用（稅）
⑻證券上市向證券交易所交納的費用
⑼IPO上市的弊端
⑽哪些企業適宜上市，哪些企業不適宜上市
3、IPO上市企業的準備
⑴IPO發行節奏常態化背景下的企業上市策略
①何時上市；②上市時機的選擇（IPO最新動態)
⑵在哪上市？上市地點的選擇
⑶如何選擇IPO輔導機構
IPO審核整體情況
⑷企業是否適合上市、所處行業地位
⑸上市能給企業帶來什么？
⑹IPO成功上市的企業案例分析
⑺企業上市溝通
①了解主板、中小板、創業板IPO上市區別
②IPO上市條件
③IPO上市啟動工作，組建高管團隊
④企業上市工作的五個階段
⑤公司上市“三劍客”
⑥證券會對IPO上市申請的審核
⑦IPO上市需要滿足財務哪幾方面的要求
⑧設計改制方案
⑨IPO發行條件
4、IPO項目管理、誤區與缺陷
⑴IPO項目管理為何在上市過程中至關重要
⑵A股發行市場推介程序概述
⑶基本流程框架（工作內容）；改制階段流程
⑷IPO的時間表和路線圖
⑸企業上市標準的變與不變
⑹IPO的十大誤區
⑺IPO中介機構的綜合分析
⑻“三缺一”—企業IPO的致命缺陷
⑼如何做好項目管理，形成上市團隊的內外合力
⑽如何寫好招股說明書
⑾對擬IPO企業的建議
(五)、IPO業務盡調與經營部門協同
1、IPO業務盡職調查的主要內容
⑴發行人基本情況調查
⑵發行人業務技術調查
⑶高管人員調查
⑷組織結構與內部控制調查
⑸業務發展目標調查
⑹募集資金運用調查
⑺風險因素及其他重要事項調查
IPO業務評價風險因素：采購部門、物流部門、人力資源部門、技術部門、生產部門、營銷部等
2、IPO業務審計與經營部門協同
⑴IPO前期業務部門準備重點工作安排
⑵IPO經營部門12類工作分工協作準備工作
⑶業務審計控制：采購部門、物流部門、人力資源部門、技術部門、生產部門、營銷部等
⑷現金流量表與資產負債表及損益表之間的勾稽核對：經營與財務
⑸內控建立、內控審核：采購部門、物流部門、人力資源部門、技術部門、生產部門、營銷部
⑹重大合同：經營部門與財務、行政部門
⑺涉稅事項：經營部門與財務部門
⑻收支審批整理：經營部門與財務部門
⑼成本的考量：經營部門與財務部門
⑽需要遵循的法律法規
⑾需要采取的特殊審計手法；審計工作底稿編制
⒀橫向與縱向的反復溝通與協調
⒁審計應當關注的重要問題（IPO審計業務關注的事項）
⒂設計會計政策、會計估計應當考慮的因素
⒃稅務方面涉及到的業務問題
(六)、IPO上市股權激勵安排
1、股權的經濟價值
2、股權激勵的概念、基本原理及市場情形
3、IPO股權激勵的前提與目的
4、IPO股權激勵的核心要素
5、股權激勵模式及要點
6、股權激勵方案基本內容及操作細節
7、股權激勵的誤區
8、IPO股權激勵主要策略
9、企業上市前后股權激勵實務及方案設計：案例分析與設計落地
二、IPO上市高級實操：財務篇
財務規劃與內控設計：IPO財務盡調與規劃、IPO財務準備、IPO財務核查（會計準則、會計政策、成本核算、報表分析等）、會計問題、財務治理與內部控制規定、IPO融資創新與改制及并購重組、IPO財務戰略與市值管理等。
(一)、IPO財務盡調與規劃
1、盡職調查的概念
2、盡職調查的時間、目的及意義
3、盡職調查的主要內容、信息來源
4、盡職調查的階段、方法及運作流程、盡調清單
5、組織結構與內部控制調查
6、財務與會計調査
7、盡職調查報告內容
8、IPO財務盡職調查：
9、盡職調查的范圍
10、企業上市財務準備—財務規劃
11、上市公司財務造假案例分析
12、IPO各階段主要財務會計工作
13、財務指標-基本要求
14、申報財務報表的合理規則
15、報告期內業績規劃
16、主要關注財務指標（最近三年）
17、關聯方事項
18、關聯方關系的認定
19、IPO發行條件——財務與會計
20、財務指標（主板（中小板）——創業板
21、財務運行規劃
22、IPO財務會計問題（具體關注）
23、財務狀況分析（關注償債能力)
24、招股說明書
25、財務會計資料（最近三年）
26、會計師關于本次發行的文件
27、納稅情況（最近三年及一期）
28、資產評估報告
29、歷次驗資報告
30、控股股東財務資料
31、其他與財務會計相關資料
32、財務信息編制和披露（分三層）
(二)、IPO財務準備
1、上市合規的重要性
2、IPO財務審核要點
3、企業IPO被否的幾個原因
4、IPO估值模型：收益折現法、類比法等
5、IPO各階段的主要財務會計工作及相關銜接事項
⑴股份制改造過程中的會計制度的銜接
⑵按收入確認準則進行收入及相應稅賦的調整
⑶檢查、完善存貨管理系統及其它內控制度
⑷新的審計結果與以前稅務等部門認可結果之間的銜接
⑸將產權關系明晰并確定關聯方問題
⑹理順技術研究開發費用資本化問題、無形資產的評估入賬問題
⑺財務會計機構與財務總監工作流程與規范的建立與實施
⑻如選擇境外上市則根據國際會計準則進行相關調整
⑼改制前財務策略的實施與戰略的銜接
6、IPO上市需要提交的文件（財務相關）
⑴會計師關于發行的文件（7項）
⑵發行人應提交的與財務會計資料相關的其他文件
7、申報財務報表的合理規劃
8、常見財務包裝方法（相關問題與風險）
9、主要關注財務指標（一）、（二）
(三)、IPO上市的財務核查
1、收入確認準則（主要內容）
2、收入準則及其問題
（國際準則、國內準則）
3、準則層面問題
4、風險和報酬轉移的判斷
5、多要素成分合同或銷售
6、總額法與總金額法
7、特殊行業或商業模式收入確認問題
8、收入準則修訂目標與基本框架
9、收入準則修訂目標
10、收入確認（共五步）
11、收入確認模型
12、收入準則適用范圍
13、不適用的合同
14、客戶的識別
——案例分析
15、合同包含的成分適用其他準則
16、適用于合同組合
17、收入確認和計量（五步驟模型）
⑴識別合同：合同修改
——案例
⑵辨認履約義務
——案例
⑶確定合同價款
⑷分配合同價款
⑸履約義務實現
——案例
18、收入確認和計量的特殊問題：
⑴退貨權、質保
⑵主要責任人/代理人
⑶客戶的額外購買選擇權
⑷客戶未行使的合同權利
19、IPO上市的財務核查案例
⑴IPO成功上市的企業案例分析
⑵資金來源問題
⑶成本/職工薪酬/毛利率
⑷股權被司法凍結問題
⑸項目違約風險問題
⑹出口報關問題
⑺商業賄賂問題
⑻環保問題
(四)、IPO上市財務會計問題
1、新企業會計準則及審計準則在IPO審計中的運用
2、會計問題的本質和關鍵
3、操縱利潤的常見方法
4、企業上市過程中的部分會計核算問題及對策
5、監管層高度關注的財會事項
6、IPO上市財務問題典型案例剖析
⑴案例：XX上市公司----虛構收入
⑵案例：XX公司----會計估計變更安全
⑶IPO上市財務原因被否典型案例分析：1-2
(五)、財務治理與IPO財務內控規定
1、IPO上市財務組織與財務治理
2、內部控制的源起
3、管理層為什么提出內控
4、管理視角下的內控發展：管理層、大股東
5、資本市場為什么提出內部控制？
6、內部控制的定義
(1)COSO對內部控制的定義
(2) 五部委對內部控制的定義
7、中國內部控制法規概覽
8、內部控制基本規范及其相關配套指引
9、企業內部控制基本規范
10、內部控制的五要素框架
11、內部控制在中國的發展
12、反舞弊需求下的內部控制
13、中國企業內控存在的機會漏洞（一）
14、中國企業內控存在的機會漏洞（二）
15、合規需求下的內部控制
16、全面風險的內部控制VS財務報告的內部控制
17、內部控制目標的思考
18、內部控制和經營效率的關系
19、內控原則的思考
20、內控體系構建的成果要求
21、企業內部控體系的構建
22、IPO上市內部控制的文件要求
⑴《企業內部控制基本規范》第六條
⑵《企業內部控制基本規范》第十四條
⑶《企業內部控制評價指引》
23、企業內部控制體系構建的流程及其他部門
24企業內部控制體系建設的工作思路
⑴第一階段：調研診斷
⑵第二階段：體系建立
⑶第三階段：輔導實施
25、上交所、深交所上市公司內部控制指引
26、上市公司內部控制案例分析
(六)、IPO融資創新、上市前改制及并購重組
1、IPO上市前各階段的融資規劃策略：
⑴中國企業融資模式與融資方式的分析與選擇
⑵創新融資：價值融資與大數據融資
2、IPO上市前PE私募融資準備與規劃
⑴關于私募股權投資：私募股權投資的行業現狀；
⑵擬上市公司私募的工作流程與相關問題：
①投資人如何看項目
②如何提高融資效率、降低交易成本
③如何正確估值、詳解對賭協議
④股權融資的典型誤區
⑶企業編制商業計劃書的主要內容
⑷如何選擇投資機構
⑸如何簽定投資意向書
⑹基金公司的運營機制與協作
3、IPO募集資金要求、上市融資額度與選擇
⑴IPO募投項目問題：融資額看效益前景和盈利
⑵上市公司IPO其融資額度如何確定：財務融資預算及規劃
⑶凈資產與融資規模
⑷募集配套資金提交發行審核委員會審核，提交并購重組委員會審核
4、IPO上市前改制重組：
⑴動因與模式
⑵要達到的標準
⑶基礎及準備
⑷有限公司股改為股份公司：方式、基本流程、一般審批手續
5、企業企業上市前改制重組內容
⑴改制中遇到的公司設立與歷史沿革問題
⑵改制中產權問題、資產負債完整性問題
⑶IPO的獨立性、禁止同業競爭；改制資產評估涉及財稅問題
⑷同業不競爭判斷、規范關聯交易
⑸關聯交易類型、關聯交易規范方法、關聯交易問題解決
⑹改制中會計政策及估計問題、改制中業績連續計算問題
⑺公司治理、財務指標與稅務問題
⑻資產與股本規模要求、財務比率指標
⑼改制中常遇到的其他需要關注的財務問題
6、上市前重組及上市模式
⑴重組定義及動因
⑵企業上市前重組：資產重組應注意的問題
⑶重組原則及主要運營模式
⑷重大資產重組戰略分析、整體重組上市模式
⑸分拆重組上市案例
⑹借殼上市重組模式
⑺IPO上市前改制重組案例分析
7、上市產業鏈并購
⑴并購的分類及核心特點
⑵并購的動因
⑶并購的操作流程
⑷IPO并購案例分析
⑸企業并購重組交易方案設計與案例分析
（七）、IPO財務戰略與市值管理；
1、準上市公司財務戰略規劃
⑴準上市公司財務戰略規劃
⑵上市公司財務戰略管理體系
⑶準上市公司財務戰略分析
2、IPO市值管理概念、方法與模型
⑴什么是市值管理？為什么要市值管理？
⑵市值管理的核心內涵及價值
⑶市值的影響因素及主要原理
⑷市值管理的方法及主要特征
